Kleine stad Allier, in de voormalige provincie Bourbonnais, Cosne-d'Allier vindt plaats op ongeveer veertig kilometer van Moulins. Het ligt ook dicht bij Villefranche-d'Allier, Ygrande en Murat.
De vrouw die haar franchise-charter van hertog Louis II in het begin van de 15e eeuw verkreeg, heette vroeger Cosne-en-Bourbonnais. Ondanks een vrij rustige geschiedenis, werd de stad echter geïllustreerd als verwelkomend voor de jonge koning Charles IX en zijn moeder Catherine de Medici in 1566 tijdens hun Grand Tour de France. Het dankt zijn ontwikkeling aan zijn beurzen en markten, evenals aan de aanleg van zijn smalspoor-spoorwegnet in de 19e eeuw.
Tegenwoordig trekt de gemeente met de grootste hanger in Europa bezoekers aan met zijn charme, rust, maar ook met zijn bescheiden architecturale erfgoed en zijn geografische nabijheid tot enkele van de mooiste bezienswaardigheden van de regio.